В пятницу боковая динамика в акциях Норникеля продолжилась. В течение сессии удалось лишь проколоть нижнюю границу торгового диапазона, находящегося на уровне 11000 руб. Закрытие прошло чуть выше этого рубежа. В целом, можно отметить, что котировки четко удерживаются выше 11000 руб., все просадки ниже быстро выкупаются. На дневном графике формируется позитивная формация – пересечение 50-дневной скользящей средней 200-дневную EMA, снизу-вверх. Эта ситуация, известная как «золотой крест», означает, что среднесрочный импульс становится все более «бычьим».

Значение на закрытии: 274,6 руб. Изменение: +0,22%. 

В понедельник и вторник  рынок не ждет выхода важных новостей и статистики. Тем не менее, в первый день недели, 12 марта, стоит обратить внимание на отчет об исполнении федерального бюджета США, а во вторник, 13 марта, на данные по инфляции в Штатах.

По итогам февраля инфляция в США, согласно ожиданиям, составит 2,1% год к году, что выше целей ФРС. В связи с этим есть вероятность, что доллар США будет реагировать ростом на позитивные данные по инфляции, для многих это будет предвестником повышения процентных ставок.

Доллар США стоит 57,01 руб. и растет на 0,6%, евро торгуется по 70,84 руб. (+0,8%). Официальные курсы ЦБ РФ на предстоящие удлиненные выходные в России составляют 56,80 руб. за американскую валюту и 70,52 руб. за евро. Обе оценки пересмотрены на повышение, на 30 и 79 копеек соответственно.

Наверное именно поэтому и обороты вчера были минимальными - по акциям, входящим в индекс Dow Jones - вообще минимальными в этом году, а по его младшим собратьям - индексам S&P500 и NASDAQ - объемы вчерашних торгов вошли в топ-5 худших также с начала этого года. Короче, народ решил не рисковать и немного подождать, чем дело кончится. Поэтому именно этими мотивами и определялся весь ход вчерашних торгов. Чуть-чуть вверх, потом - спуск к нулевым отметкам, затем - опять слабые и невнятные попытки немного подрасти.

Внешняя конъюнктура к сегодняшним торгам сложилась умеренной. Американский рынок завершил предыдущую сессию незначительным повышением, фьючерс на индекс S&P на премаркете держится в «красной» зоне. Баррель североморской нефти Brent в первой половине дня стоит $65,27 (-0,8%). Опубликованные данные от Американского института нефти оказались смешанными, теперь рынок ждет вечерней статистики от Минэнерго США.

Надежда, что республиканский Конгресс повлияет на мнение президента США и изменит его тарифные намерения, ослабла. Более того усилилась риторика Белого дома в отношении ограничений торговли с Китаем.   После трехдневного отскока фьючерсы S&P 500 показываются существенный минус (больше 1%), что негативно сказывается на азиатских торгах. Российские инвесторы перед длинным мартовским уикэндом ещё во вторник приступили к фиксации прибыли, вечерний ММВБ потерял (-0.44%), российские ADR Нью-Йорке -0.89% при росте S&P 500 (+0.26%).

Значение на закрытии: 318,7. Изменение: -0,56%.  

Не удалось развить отскок котировкам акций Роснефти на вчерашних торгах. Днем ранее цена вышла из нисходящего локального канала, и консолидировалась над уровнем 319,5, экстремумом февраля. Однако вчерашняя попытка роста потерпела фиаско. К концу дня цена опустилась ниже данной отметки, и теперь вновь возникает риск ухода на 314,6 и даже к нижней границе 1,5-месячного нисходящего канала на 309. В то же время, коррекция к январскому росту прошла вплоть до 61,8% по Фибоначчи и уровни для покупателей уже неплохие долгосрочно.

В первые минуты торгов локальный рынок отыграет явное утреннее ухудшение внешнего фона. Позднее вероятен переход индекса МосБиржи в состояние консолидации вблизи уровня открытия в ожидании новых значимых внешних сигналов.

Во второй половине дня ключевым ориентиром для участников локальных торгов останется характер изменения стоимости фьючерсов на нефть. Поэтому среди ряда иностранных статистических показателей наиболее важным сигналом станет публикация официальной еженедельной статистики по изменению запасов нефти и нефтепродуктов от Минэнерго США (18.30 МСК). 

Значение на закрытии: 274,03 руб. Изменение: -1,07%.