Вчера совет директоров «ТКС Холдинг» рекомендовал дивиденды за 9 месяцев 2024 года в 92,5 рублей на акцию. День закрытия реестра акционеров для выплаты – 25 ноября. Группа подтвердила намерение перейти к ежеквартальной выплате дивидендов.

Комментарий аналитиков Промсвязьбанка 

Учитывая, что компания выплачивает 30% от чистой прибыли, можно оценить, что за 9 месяцев 2024 года ТКС заработал 83 млрд рублей. По итогам года можно ожидать, что прибыль заметно превысит ориентир менеджмента и составит 108-110 млрд рублей (рост на 35-38%  год к году).

Регулярные выплаты повышают инвестиционную привлекательность холдинга. Теперь это не только история органического роста, но и эмитент с плавно повышающимися выплатами акционерам. 

Дивидендная доходность выплаты за 9 месяцев составит порядка 3,6%, а за год может составить около 4,8-5%. Ждем, что решение регулярно платить дивиденды поддержит акции, которые сейчас оценены неоправданно низко.

Наша целевая цена – 3969 рублей за акцию.