Заявление министра финансов о переоценённости национальной валюты на 10-12% относительно фундаментально обоснованных значений не смогло переубедить «быков» по рублю. В определённой степени повышенный спрос на рубли вчера был обусловлен новостями от S&P. Однако если смотреть в среднесрочной перспективе, на фоне сезонного ухудшения сальдо текущего  счёта платёжного баланса летом, рубль имеет заметный потенциал для ослабления. Обозначенные А. Силуановым двузначные величины потенциального ослабления курса должны заставить всерьёз задуматься о валютной диверсификации сбережений.

Анна Устинова, ведущий аналитик КИТ Финанс Брокер:
 

С учетом внешнего фона открытие локального рынка пройдет, скорее всего, в «зеленой зоне».
Корпоративные события: отчетность за 2016 г. предоставят Юнипро (РСБУ) и МТС (МСФО). В Газпроме и ФосАгро пройдет заседание совета директоров.
 
Локальный рынок акций в понедельник воздержался от ухода на отрицательную территорию. Индекс ММВБ консолидировался в диапазоне 2030-2050 п., по итогам торгов прибавил 0,28%, до 2042,72 п., РТС остановился на отметке 1121,40 п. (+0,86%).

Центральный банк России с 21 марта понизил официальный курс доллара США к рублю на 64,97 коп., до 57,2847 руб. Официальный курс евро к рублю был установлен на отметке 61,6956 руб., что ниже предыдущего дня на 67,66 коп. 

Акции ВТБ на прошлой торговой сессии подтвердили право торговаться выше ключевого сопротивления 0,066 рублей. Внутри дня уже была проверка этого уровня в качестве поддержки. Правда не стоит исключать еще одной попытки, хотя свечная формация теперь говорит в пользу покупателей. Впереди находится 262 скользящая средняя, которая станет первой целью покупателей. Далее, если быки не растеряют инициативы, сопротивлением выступит уже горизонтальный уровень 0,071 руб.

Индекс РТС (основная сессия): 1121.40 (0.86%), индекс ММВБ: 2042.72 (0.28%)

Акции Аэрфлота временно притормозили в районе 162 руб. В понедельник, как и в пятницу, пройти этот уровень не удалось, и котировки откатили вниз. Однако объёмы продаж оказались невысокими. На разворот вниз пока не похоже.

Покупки возобновились уже от ближайшей поддержки на 158 руб. Возможно, существенной коррекции удастся избежать. Краткосрочный взгляд остается позитивным.

Инструмент торгуется вокруг 1,0750 с незначительными отклонениями в обе стороны и, вероятно, вплоть до вечерних выступлений европейского и американского монетарных политиков все останется на своих местах. В понедельник к речи готовятся глава Бундесбанка Йен Вайдман (19:45 мск) и глава ФРБ Чикаго Чарльз Эванс (20:10 мск). Вряд ли они сообщат инвесторам что-то принципиально новое, но на фоне новостного затишья любой сказанный вовремя комментарий способен стать полноценным катализатором.

Алмазобобывающая компания АК Алроса существенно улучшила финансовые показатели в 2016 году по МСФО. Выручка компании выросла на 27% до $4,649 млрд., в сравнении с результатами 2015 года, EBITDA увеличилась на 34% до $2.586 млрд. за тот же период времени, чистая прибыль выросла в 2,7 раза, до $1.957 млрд., но скорректированная на разовые факторы прибыль упала на 3% до $0.889 млрд. Мультипликаторы стали самыми привлекательными в горно-добывающем секторе: P/S=2.4; EV/EBITDA=4.8; P/E=5.7.

Внешний фон к сегодняшним торгам сложился умеренно негативным. Американские рынки завершили предыдущую сессию легкими продажами, фьючерс на индекс S&P на премаркете отступает. Цены на нефть держатся в «красной» зоне, хотя в разгар азиатской сессии продажи выглядели более активными. Баррель Brent торгуется по $51,58 (-0,3%).

Рубль приближается к своим максимумам с начала года. И заставляет говорить о высоких шансах их обновления в ближайшее время. Необходимо понимать, что возврат рубля к своему экстремуму произошёл без каких-либо сильных движений на нефтяном рынке, к которым традиционно привязана динамика курса национальной валюты. Отыгрывали только итоги заседания Федрезерва США, смягчение заявлений ЦБ РФ за неделю до заседания и собственно новость от S&P. Что будет, если нефть после распродажи в начале месяца начнёт более динамично отскакивать наверх?

По итогам предыдущей сессии индекс S&P 500 снизился на 0,13%. Котировки остановились на уровне 2378,25 пунктов.

В пятницу индекс широкого рынка немного скорректировался после роста на фоне повышения ставки ФРС в среду. Достичь максимумов индексу так и не удалось.