Вчера российский рубль продолжил ослабление предыдущего дня, однако скорость этого ослабления значительно понизилась. Так, например, курс доллара США вырос всего на 0.23 рубля – до уровня 63.77 рубль/доллар, а курс единой европейской валюты поднялся на 0.15 рубля – до уровня 70.22 рубль/евро. В целом, давление оказал ряд локальных факторов, о которых мы упоминали в обзоре от вчерашнего числа. Однако нефть пока относительно устойчива, что придает «россиянину» определенную уверенность.

Сезон корпоративной отчетности в США в разгаре и проходит весьма позитивно. Вслед за американским воспряли и мировые рынки. При этом нефть торгуется в боковике.

Что касается российского рынка, то одним из событий стало завершение сезона дивидендных отсечек. По опыту, в ближайшие недели две трети бумаг отыграет дивидендный «гэп» вниз.
С нашей точки зрения, интересны акции Газпрома, которые сейчас относительно дешевы (стоимость акций Сбербанка впервые сравнялась с ценой акций Газпрома – в районе отметки 140 рублей) и привлекательны для покупки.

В среду бумаги нефтяной компании успели сходить в сторону ближайшей поддержки на 2780-2790, откуда затем продолжили свое плавное трендовое движение наверх. Коррекция была как раз кстати – снята перекупленность на всех таймфреймах.

В предыдущем обзоре мы отмечали, что следующие ориентиры сдвигаются к отметкам 2860-2870. Ну а ключевое препятствие, которое теоретически может быть протестировано, сегодня расположено около 2895-2900.

По итогам предыдущей сессии индекс S&P 500 повысился на 0,43%. Котировки остановились на уровне 2173,02 пунктов.

Общая техническая картина на американском рынке акций остается растущей. Движение наверх в последние три недели идет без каких-либо существенных откатов. Трендовые индикаторы повсеместно смотрят наверх.

Российский фондовый рынок в среду большую часть дня демонстрировал нисходящую динамику, следуя за снижающейся ценой на нефть, которая на минимуме опускалась до 46 долл. Индекс ММВБ в моменте пробил вниз психологически важный уровень в 1900 пунктов. Однако индексу не удалось закрепиться ниже 1900 пунктов, и вслед за дорожающей нефтью дневное снижение индекса было полностью ликвидировано.
 

Цены на нефть ограниченно растут днем в середине недели. Вчерашние данные по запасам черного золота от API оказались умеренно позитивными для сырьевого рынка, но сильным поддерживающим катализатором стать все-таки не смогли. Сегодня выйдет аналогичный релиз от Минэнерго США, от которого также ждут сокращения запасов нефти. В совокупности, это может стабилизировать баррель в диапазоне $46,50-47,50.
 

X5 Retail Group представила операционные результаты за 2 кв. 2016 г. Компания продолжила вести политику агрессивной экспансии, которая выглядит особенно впечатляющей на фоне конкурентов (Магнит и Дикси), которые существенно снизили открытия новых торговых площадей с начала года. Так, во 2 кв. 2016 г. темп роста площадей X5 ускорился с 31%(здесь и далее – год к году) в 1 кв. 2016 г. до 31,8% во 2 кв. 2016 г. При этом рост торговых площадей «Пятерочки» достиг 41,1%. Магнит и Дикси по итогам 2 кв. увеличили свои торговые площади на 19,07% и 13,11% соответственно.

От июльского пика на $1377,50 драгметалл отошел довольно далеко. Коррекция смотрится достаточной, но в перспективе нескольких дней или недели она может продолжиться вплоть до $1310. И это тоже укладывается в понятие нормальности, откат от пиков выглядит неглубоким.
 

Внешний фон к сегодняшним торгам сложился нейтральным. Американские рынки продолжили покупки накануне, фьючерс на индекс S&P на премаркете едва заметно дорожает. Цены на нефть держатся в символическом плюсе. Баррель сорта Brent стоит сейчас $46,69 (+0,06%). Согласно вышедшим накануне данным по запасам нефти от API, индикатор за прошлую неделю сократился на 2,3 млн баррелей. Эти цифры оказались в рамках ожиданий, поэтому существенной поддержки черному золоту не сформировалось. Сегодня вечером свет увидит аналогичный отчет от Минэнерго США.

По данным «Интерфакс» китайская компания сделала предложение Энел Россия о покупке Рефтинской ГРЭС. Заявки на покупку станции также поступили от Сибирской генерирующей компании и Интер РАО. Чуть ранее потенциальный интерес к станции проявлял и ГЭХ.

Под данным издания китайский инвестор мог предложить за станцию порядка 19 млрд руб., в том время как предложение других участников было на уровне 15 млрд руб.

В конце мая появилась информация, что удалось вывести дочерний турецкий DenizBank из-под санкций США, также ведется работа по выводу из-под европейских санкций. DenizBank был куплен Сбербанком в 2012 году у бельгийской группы Dexia за 2,79 млрд евро.

Сбербанк – это глобальная финансовая группа, соответственно, присутствие на рынке Турции, которая является одним из основных развивающихся рынков, это однозначно правильное решение. В результате недавнего конфликта России и Турции данная инвестиция выглядела рискованной. Возможно, даже рассматривался вариант продажи актива.