В начале утренней сессии рубль снижался на негативном внешнем фоне, но благодаря умеренному восстановлению мировых рынков резко укрепился, обновив недельный максимум к доллару. Однако затем ситуация на биржах вновь ухудшилась, вызвав существенную просадку российской валюты.

Вчера после завершения у нас основной сессии появилось сообщение источников американского новостного портала о том, что администрация Байдена, скорее всего, не будет вводить санкции против компании, ответственной за сооружение газопровода «Северный поток – 2». Это оказало ощутимую поддержку всем рублевым активам. Однако внешний рыночный негатив пока перевешивает улучшение геополитической обстановки.

Пессимизм глобальных инвесторов обусловлен возвращением опасений по поводу ускорения инфляции на фоне замедления восстановления экономики, что может перерасти в худшую экономическую тенденцию – стагфляцию (стагнация экономики на фоне высокой инфляции). В результате доходности гособлигаций США возобновили рост, отражая инфляционные страхи.

Может быть интересно: Стоит ли Amazon покупать студию MGM

Кроме того, в ходе вчерашнего выступления в Торговой палате глава Минфина США Джанет Йеллен подтвердила намерение Белого дома в рамках амбициозного плана расходов на инфраструктуру повысить налоги на корпорации и наиболее высокооплачиваемых работников.

Развивающиеся валюты поначалу находились под давлением, скорректировавшись утром благодаря просадке доллара, индекс которого обновил трехмесячный минимум. На этом фоне некоторые представители сектора вышли в плюс. Однако после старта европейской сессии доллар резко повысился, вызвав активное снижение развивающихся валют, в результате чего они обновили сегодняшние минимумы.

Российский долговой рынок продолжает демонстрировать умеренно негативную динамику. Вслед за восходящим стартом индекс гособлигаций RGBI вновь сдал позиции, снижаясь третью сессию подряд.

Несмотря на ускорение нисходящей динамики мировых площадок и нефти в начале основных торгов рубль восстановился, вернувшись в небольшой плюс к бивалютной корзине за счет снижения пары евро-рубль, сдающей позиции из-за ослабления евро на внешнем рынке.

Нефть продолжает снижаться

Провал нефти, произошедший вчера вечером из-за новости о прогрессе в переговорах по ядерной сделке с Ираном, быстро выкупили. Однако сегодня снижение возобновилось, в данный момент котировки Brent находятся около отметки $67,3, теряя 2,3%.

Давление на все сырьевые товары оказывает активный рост доллара, а также в целом ухудшение ситуации на мировых рынках. Инвесторы опасаются, что ускорение инфляции негативно скажется на темпах роста мировой экономики, снизив спрос на сырье.

Сегодня участники нефтяного рынка будут оценивать еженедельную отраслевую статистику от Минэнерго США, выходящую в 17:30 мск. Ожидается увеличение запасов нефти на 1,6 млн баррелей и суммарное сокращение запасов нефтепродуктов на 1,3 млн баррелей. Ночные данные Американского института нефти показали рост запасов нефти на 0,6 млн баррелей.

Доллар совершил рывок вверх

В начале дня индекс доллара (DXY) снижался, незадолго до старта европейской сессии символически обновив трехмесячный минимум, установленный вчера. Однако затем американская валюта резко повысилась, существенно откатившись к текущему моменту. Сейчас DXY прибавляет 0,2% немного ниже уровня 90 п.

Укреплению доллара способствует рост доходностей гособлигаций США, что увеличивает риски более раннего ужесточения монетарной политики ФРС. Кроме того, выход инвесторов из рисковых активов повысил спрос на защитные инструменты, одним из которых является доллар.

Пара евро-доллар утром активно повышалась, переписав четырехмесячную вершину. После открытия европейских торгов евро стал быстро сдавать позиции. К текущему моменту произошел резкий отскок, сейчас пара евро-доллар теряет 0,1% немного выше уровня 1,220.

Техническая картина

Пара доллар-рубль пытается развить восстановление от нижней границы диапазона консолидации 73,51–74,67. До закрытия часовой свечки за его пределами более вероятно продолжение консолидации.

Может быть интересно: Является ли покупка «Дикси» выгодной сделкой для «Магнита»