Abbott (ABT) отчиталась за третий квартал 2021 года лучше ожиданий инвесторов. Скорректированная прибыль на акцию превзошла прогноз на 49% и составила $1,4. Столь значительное увеличение показателя объясняется интенсивным улучшением результатов в сегменте диагностики. При этом спрос в основном направлении бизнеса компании несколько замедлил рост.

Выручка компании превысила консенсус на 14,3%, достигнув $10,93 млрд (+6,9% квартал к кварталу и 23,4% год к году).

В сегменте диагностики выручка повысилась на 48,2% год к году и на 20,5% квартал к кварталу, и это лучший результат среди всех направлений бизнеса Abbott. Активное повышение доходов связано с высоким спросом на тесты на COVID-19, выручка от продажи которых в минувшем квартале составила $1,9 млрд. Продажи экспресс-тестов BinaxNOW, Panbio и ID NOW обеспечили $1,6 млрд из этого объема. Без учета этих продуктов продажи диагностических средств за отчетный период увеличились на 14,1% год к году. Спрос на тестирование на COVID-19 в текущем квартале упал, поэтому по его итогам доходы в сегменте диагностики у Abbott уже будут не столь впечатляющими.

Вторым по размеру выручки Abbott стал сегмент медицинских устройств. Его доходы выросли на 14,6% год к году, но сократились на 0,9% квартал к кварталу. Менеджмент отмечает уверенный рост продаж устройств FreeStyle Libre и Libre Sense. В сегменте фармацевтики выручка поднялась на 15,1% год к году и 7,2% квартал к кварталу, в основном за счет развивающихся рынков. Выручка в сегменте питания сохранилась на уровне предыдущего квартала, на 9,6% превысив прошлогоднее значения. Среди лидеров роста бренды Ensure, Glucerna и Pedialyte.

В августе FDA одобрило устройство Amplatzer Amulet, предотвращающее образование тромбов, а в сентябре была одобрена система транскатетерной замены аортального клапана Portico с FlexNav. В отчетном периоде Abbott поглотила компанию Walk Vascular, занимающуюся производством медицинского оборудования для минимально инвазивной тромбэктомии, предназначенной для удаления периферических тромбов.

Менеджмент повысил прогноз non-GAAP EPS до $5-5,1 (+37-39,7% год к году). Ожидания по DPS сохранены на уровне $0,45.

Отчет Abbott мы оцениваем умеренно позитивно и повышаем целевую цену по акции компании до $130 с сохранением рекомендации «покупать» и рейтинга market perform.

Может быть интересно: Зачем PayPal понадобился Pinterest